Макроэкономика. Курс лекций
временного фактора в экономическом анализе связан с теорией институционализма. Это течение, безусловно, противостоит мэйнстриму (традиционному, неоклассическому) в экономическом анализе, но, тем не менее, и дополняет, обогащает его. Особенно, если речь идет о современных моделях инсти-туционализма, которые имеют дело не просто с краткосрочным, среднесрочным или долгосрочным аспектами динамики, но, прежде всего, с длительной эволюцией системы, когда много-кратно менялся облик экономики, ее институциональные и тех-нологические основы.
Экономические системы это динамические системы. Соот-ветственно, когда экономические агенты – домашние хозяйства, фирмы, правительство, принимают решения, их представления о состоянии экономики в будущем не являются определенными. Если речь идет об инвестициях, то следует иметь в виду, что будет с их доходностью в условиях подъема экономики, а что — в условиях спада. Иначе говоря, будущее экономики характеризу-ется неопределенностью и, следовательно, агенты должны фор-мулировать некоторые ожидания. Зачастую субъекты сталкива-ются со сложными оценками правдоподобности различных воз-можных событий.
Рассмотрим следующий пример. Предположим, что в сле-дующем году в национальной экономике ожидаемый доход дол-жен составить Yexp+1 относительно дохода в данном году равном Y. Например, мы предполагаем, что Yexp=100 млрд. руб. Это означает, что доход должен составить в ожидаемом году Y exp+1=100 млрд. руб.
По поводу того, как оценивать ожидания, в среде экономи-стов нет однозначного мнения. Например, некоторые предлагают оценивать ожидания, опираясь на простые, исходящие из опыта интуитивные правила. Другие экономисты считают, что люди, приходят к своим ожиданиям на основе сложных процессов ана-лиза вариантов решения. Самый простой подход при анализе – действовать так, как если бы следующий год был такой же, как нынешний. Тогда формализованно эти ожидания можно записать следующим образом Yexp+1=Y. Оценка данной ситуации полу-чила название правила статических ожиданий.
Другие ученые предлагают использовать правило адаптив-ных ожиданий. Суть его заключается в том, что люди анализи-руют свои ожидания с учетом того, в какой степени оказалось ложным их ожидание в прошлом относительно свершившегося настоящего.
В этом случае погрешность, ошибка прогноза есть (Y-Yexp). В условиях адаптивных ожиданий величина Y exp+1 формируется в данном году с помощью пересмотра ожиданий Yexp на неко-торую долю величины ошибки прогноза. Таким образом,
Yexp+1 = Yexp +(Y–Yexp), (1.1)
где 0<<1. Сделав математические преобразования выше приведенного уравнения (1.1.), получаем:
Yexp+1 = (1–)Yexp + Y (1.2)
Данное уравнение есть средневзвешенная величина прогноза прошлого года и фактического значения Y для
Страницы: 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 110 111 112 113 114 115 116 117 118 119 120 121 122 123 124 125 126 127 128 129 130 131 132 133 134 135 136 137 138 139 140 141 142 143 144 145 146 147 148 149 150 151 152 153 154 155 156 157 158 159 160 161 162 163 164 165 166 167 168 169 170 171 172 173 174 175 176 177 178 179 180 181 182 183 184 185 186 187 188 189 190 191 192 193 194 195 196 197 198 199 200 201 202 203 204 205 206 207 208 209 210 211 212 213 214 215 216 217 218 219 220 221 222 223 224 225 226 227 228 229 230 231 232 233 234 235 236 237 238 239 240 241 242 243 244 245 246 247 248 249 250 251 252 253 254 255 256 257 258 259 260 261 262 263 264 265